Steven Romick corta estacas de alfabeto, adiciona a Heineken, Douglas Emmett

Resumo

• O guru aumentou suas participações em Heineken, Douglass Emmett e International Flavors and Fragrances.
• Ele também restringiu sua Broadcom
  AVGO
  e alfabeto
  GOOGL
  posições.

Steven Romick (negociações, portfólio) divulgou seu portfólio para o segundo trimestre na semana passada.

Parte da empresa de investimentos com sede em Los Angeles Primeiros Conselheiros do Pacífico (negociações, portfólio), o guru administra o FPA Crescent Fund junto com Brian Selmo e Mark Landecker. Tanto em posições compradas como vendidas, o objetivo do fundo é gerar rentabilidade com menos risco que o mercado, evitando perdas permanentes de capital. Sua estratégia combina pesquisa profunda com foco em fundamentos fortes, risco-recompensa atraente e diversificação em geografias, capitalizações de mercado, setores e estrutura de capital.

Romick não entrou em nenhuma nova posição, mas vendeu oito ações e adicionou ou cortou uma série de outros investimentos existentes durante os três meses encerrados em 30 de junho.DEI, Financeiro) e Aromas e Fragrâncias Internacionais
IFF
Inc. (IFF, Financeiro) bem como apostas reduzidas na Broadcom Inc. (AVGO, Financeiro) e Alphabet Inc. (GOOG, Financeiro)(GOOGL, Financeiro).

Os investidores devem estar cientes de que, assim como os relatórios 13F, os relatórios NPORT-P não fornecem ao público uma imagem completa das participações de um guru. Arquivados por certos fundos mútuos após o final de cada trimestre, eles coletam uma ampla variedade de informações sobre o fundo para referência da SEC, mas, em geral, as únicas informações tornadas públicas dizem respeito a posições compradas em ações. Ao contrário dos 13Fs, eles exigem alguma divulgação para posições longas de ações em ações estrangeiras. Apesar de suas limitações, mesmo esses registros limitados podem fornecer informações valiosas. Você pode ler mais sobre o formulário NPORT-P no site da SEC aqui.

heineken holding

O guru impulsionou a Heineken (XAMS:HEIO, Financeiro) em 91,87%, investindo em 701.344 ações. A operação teve um impacto de 1% na carteira de ações. A ação foi negociada por um preço médio de 83,48 euros (US$ 93,72) por ação durante o trimestre.

Romick agora detém 1,46 milhão de ações no total, o que representa 2,08% da carteira de ações. GuruFocus estima ter perdido 0,01% no investimento até agora.

A holding holandesa da cervejaria Heineken NV tem um valor de mercado de 23,22 bilhões de euros; suas ações fecharam em 80,80 euros na sexta-feira com um relação preço-lucro de 17.34, um relação preço-livro de 2,40 e um relação preço-venda de 0,81.

O Linha de valor GF
VALU
sugere que a ação está modestamente subvalorizada atualmente com base em seus índices históricos, desempenho financeiro passado e estimativas de lucros futuros dos analistas.

Em 78 de 100, o Pontuação da FG indica que a empresa provavelmente terá um desempenho médio daqui para frente. Embora tenha recebido altas classificações por lucratividade, valor e impulsoo crescimento classificação é mais moderada e o força financeira é baixo.

Do gurus investiram na Heineken Holding, a Tweedy Browne (negociações, portfólio) O International Value Fund tem a maior participação com 0,75% de suas ações em circulação. O Invesco EQV European Equity Fund (negociações, portfólio) e o iShares MSCI ACWI
ACWI

CIO
ex. Os ETFs dos EUA também têm posições no estoque.

Douglas Emmett

Romick aumentou o investimento em Douglas Emmett (DEI, Financeiro) em 1.797,75%, captando 3,55 milhões de ações. A operação impactou a carteira de ações em 0,73%. As ações foram negociadas por um preço médio de US$ 12,09 cada durante o trimestre.

Ele agora detém 3,75 milhões de ações no total, respondendo por 0,77% da carteira de ações. O GuruFocus descobriu que Romick perdeu cerca de 0,95% do investimento até o momento.

O fundo de investimento imobiliário com sede em Santa Monica, Califórnia, que possui e opera prédios de escritórios e complexos de apartamentos, tem um valor de mercado de US$ 2,28 bilhões; suas ações estavam sendo negociadas em torno de $ 13,45 na segunda-feira com um relação preço-lucro de 26.37, um relação preço-livro de 0,95 e um relação preço-venda de 2.37.

De acordo com Linha de valor GF, o estoque é uma possível armadilha de valor atualmente. Como tal, os potenciais investidores devem fazer uma pesquisa completa antes de tomar uma decisão.

O Pontuação da FG de 68 implica que a empresa tem baixo potencial de desempenho devido a um alto lucratividade classificação, marcas medianas para crescimento, valor e impulso e um baixo força financeira avaliação.

Com uma participação de 8,17%, Primeiro Investimento Águia (negociações, portfólio) é o maior de Douglass Emmett acionista guru. Outros grandes investidores gurus incluem Ron Barão (negociações, portfólio) e Diamond Hill Capital (negociações, portfólio).

Aromas e Fragrâncias Internacionais

O investidor reforçou a participação na International Flavors & Fragrances (IFF, Financeiro) em 11,32%, comprando 222.952 ações. A operação impactou a carteira de ações em 0,29%. Durante o trimestre, as ações foram negociadas por um preço médio por ação de US$ 86,14.

Romick agora detém 2,19 milhões de ações no total, ocupando 2,84% da carteira de ações como sua décima maior participação. Segundo o GuruFocus, ele perdeu cerca de 27,08% no investimento.

A empresa com sede em Nova York, que produz sabores, fragrâncias e ativos cosméticos para vários mercados finais, tem um valor de mercado de US$ 20,32 bilhões; suas ações estavam sendo negociadas em torno de $ 79,67 na segunda-feira com um relação preço-livro de 1,14 e um relação preço-venda de 1,66.

Baseado no Linha de valor GF, o estoque parece ser uma possível armadilha de valor atualmente. Portanto, potenciais investidores devem fazer uma pesquisa completa antes de tomar uma decisão.

O Pontuação da FG de 70 significa que a empresa tem baixo potencial de desempenho. Embora a International Flavors & Fragrances tenha obtido alta lucratividade e valor classificações, o força financeira e impulso as fileiras são mais moderadas e crescimento é baixo.

Primeiros Conselheiros do Pacífico (negociações, portfólio) é a maior empresa acionista guru com uma participação de 1,21%. A International Flavors & Fragrances também está sendo realizada pela Daniel Loeb (negociações, portfólio), o T Rowe Price Fundo de Renda de Ações (negociações, portfólio), Andreas Halvorsen (negociações, portfólio) e a Parnassus Value Equity Fund (negociações, portfólio), entre outros.

Broadcom

A Broadcom (AVGO, Financeiro) foi reduzida em 25,07%, ou 56.698 ações. A operação teve um impacto na carteira de ações de -0,63%. As ações foram negociadas a um preço médio de $ 712,03 por ação durante o trimestre.

O guru passou a deter um total de 169.418 ações, o que lhe confere 2,39% de espaço na carteira de ações. GuruFocus diz que Romick ganhou cerca de 82,67% sobre o investimento ao longo de sua vida útil.

A fabricante de semicondutores e produtos de software de infraestrutura, com sede em San Jose, Califórnia, tem um valor de mercado de US$ 375,69 bilhões; suas ações estavam sendo negociadas em torno de $ 910,35 na segunda-feira com um relação preço-lucro de 28,54, um relação preço-livro das 17h25 e um relação preço-venda de 11.05.

O Linha de valor GF sugere que o estoque está significativamente supervalorizado atualmente.

O Pontuação da FG de 83 significa que a empresa tem um bom potencial de desempenho superior, impulsionado por fortes classificações para lucratividade e crescimentomediano força financeira e impulso fileiras e um baixo valor nota.

Com uma participação de 0,29%, Ken Fisher (negociações, portfólio) é o maior acionista guru da Broadcom. Outro topo investidores guru incluir o Fundo de Valorização do Capital Harbour (negociações, portfólio), Barrow, Hanley, Mewhinney & Strauss, Steven Cohen (negociações, portfólio) e Primeiros Conselheiros do Pacífico (negociações, portfólio).

Alfabeto

Romick reduziu suas posições na Classe A da Alphabet (GOOGL, Financeiro) e Classe C (GOOG, Financeiro), perdendo cerca de 200.000 ações para cada uma. As operações tiveram impactos de -0,37 e -0,36%. Durante o trimestre, as ações foram negociadas a um preço médio de US$ 114,92 e US$ 115,57, respectivamente.

O investidor agora detém 2,21 milhões de ações Classe A e 1,62 milhão de ações Classe C. As ações da Classe A representam a quarta maior participação em 4,30% e as ações da Classe C receberam espaço de 3,19% como a oitava maior posição. GuruFocus estima que ganhou cerca de 357,67% nos investimentos de longa data.

A empresa de serviços de comunicação com sede em Mountain View, Califórnia, proprietária do Google
GOOG
mecanismo de busca, YouTube e vários outros negócios, tem um valor de mercado de US$ 1,58 trilhão; suas ações Classe A estavam sendo negociadas em torno de $ 124,65 na segunda-feira com um relação preço-lucro de 27,76, um relação preço-livro de 6.08 e um relação preço-venda de 5,75.

De acordo com Linha de valor GFo estoque está modestamente subvalorizado atualmente.

Apoiado por altas classificações para todos os cinco critérios, o Pontuação da FG de 99 indica que a empresa tem alto potencial de superação.

Fisher é o maior da Alphabet acionista guru com 0,33% de suas ações Classe A em circulação. O estoque também está sendo mantido por Gestão PRIMECAP (negociações, portfólio), Dodge & Cox, o Fundo de Valorização do Capital Harbour (negociações, portfólio), Bill Nygren (negociações, portfólio), Philippe Lafont (negociações, portfólio), Hotchkis & Wiley e Daniel Loeb (negociações, portfólio), entre muitos outros.

Negociações adicionais e desempenho

Durante o trimestre, Romick também vendeu várias ações, incluindo Churchill Capital Corp VII (CVII.U, Financeiro) e Aquisição de Metais Ltda. (MTAL, Financeiro) e cortou seus investimentos na Heidelberg Materials AG (XTER:HEI, Financeiro), Netflix
NFLX
Inc. (NFLX, Financeiro) e Holcim Ltd. (XSWX:HOLN, Financeiro).

A carteira de ações de US$ 6,14 bilhões do guru, composta por 96 ações, é amplamente investida nos setores de serviços de comunicação, serviços financeiros e tecnologia, seguidos pelo espaço de materiais básicos.

O FPA Crescent Fund registrou um retorno de -9,20% em 2022, superando o retorno de -18,11% do S&P 500.

Divulgações

Eu/nós não temos posições nas ações mencionadas e não temos planos de comprar novas posições nas ações mencionadas nas próximas 72 horas.