Resumo
- O guru estabeleceu cargos na Ally Financial
ALIADO
- Ele adicionou ao seu Liberty Global
LBTYA
- Chou restringiu seus investimentos na Resolute Forest Products e na Berkshire Hathaway
BRK.B
Investidor de valor profundo Francisco Chou (negociações, portfólio), fundador da Chou Funds, divulgou sua carteira de ações do quarto trimestre de 2022 no início deste mês.
A abordagem orientada para o valor da empresa do guru baseada em Toronto para a seleção de ações envolve uma análise detalhada dos pontos fortes de uma empresa, com foco em seu balanço, características de fluxo de caixa, lucratividade, posição na indústria, vantagens competitivas, potencial de crescimento futuro e qualidade da equipe de gerenciamento. Em seu site, a empresa observa que muito menos ênfase é colocada em fatores de mercado de curto prazo que podem temporariamente prejudicar as ações.
Com base nesses critérios, os registros 13F mostram que a empresa estabeleceu quatro novas posições durante os três meses encerrados em 31 de dezembro, vendeu quatro ações e adicionou ou cortou um punhado de investimentos existentes. As negociações mais notáveis de Chou incluíram novas participações na Ally Financial Inc. (ALIADO, Financeiro) e Sincronia Financeira (SYF, Financeiro), uma aposta acrescida na Liberty Global PLC (LBTYA, Financeiro) e reduções da Resolute Forest Products Inc. (RFP, Financeiro) e Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A, Financeiro) posições.
Os investidores devem estar cientes de que os registros 13F não fornecem uma imagem completa das participações de uma empresa, pois os relatórios incluem apenas suas posições em ações dos EUA e recibos de depósito americanos, mas ainda podem fornecer informações valiosas. Além disso, os relatórios refletem apenas negócios e participações a partir da data de arquivamento da carteira mais recente, que pode ou não ser mantida pela empresa relatora hoje ou mesmo quando este artigo foi publicado.
Aliado Financeiro
O guru investiu em 155.686 ações da Ally Financial (ALIADO, Financeiro), alocando 5,38% da carteira de ações para a posição. As ações foram negociadas a um preço médio de $ 26,59 por ação durante o trimestre.
Agora é a quinta maior participação de Chou.
A holding bancária com sede em Detroit, que oferece serviços bancários tradicionais junto com financiamento de automóveis e empréstimos corporativos, tem um valor de mercado de US$ 9,03 bilhões; suas ações estavam sendo negociadas em torno de $ 30,17 na segunda-feira com um relação preço-lucro de 6.07, um relação preço-livro de 0,86 e um relação preço-venda de 1.07.
O Linha de valor GF
VALU
Linha de valor GF para Ally Financial.
Em 75 de 100, o Pontuação da FG indica que a empresa provavelmente terá um desempenho médio daqui para frente. Enquanto o Valor GF classificação era alta, as classificações para lucratividade, crescimento e impulso foram mais moderados e força financeira estava baixo.
Pontuação GF para Ally Financial.
Do gurus investiram na Ally Financial, Warren Buffet (negociações, portfólio) tem a maior participação com 9,96% de suas ações em circulação. Bill Nygren (negociações, portfólio), Howard Marks (negociações, portfólio), Jim Simons (negociações, portfólio)’ Tecnologias renascentistas e Louis Moore Bacon (negociações, portfólio) também têm posições significativas na bolsa.
Sincronia Financeira
Chou adquiriu 58.000 ações da Synchrony Financial (SYF, Financeiro), dedicando 2,69% da carteira de ações à holding. As ações foram negociadas por um preço médio de US$ 34,25 cada durante o trimestre.
A ação é agora sua oitava maior posição.
A empresa de serviços financeiros ao consumidor, com sede em Stamford, Connecticut, tem um valor de mercado de US$ 15,58 bilhões; suas ações estavam sendo negociadas em torno de $ 35,64 na segunda-feira com um relação preço-lucro de 5,84, um relação preço-livro de 1,29 e um relação preço-venda de 1.08.
De acordo com Linha de valor GF, o estoque é modestamente subvalorizado atualmente.
A linha de valor GF para Synchrony Financial.
Além disso, o Pontuação da FG de 81 indica que a empresa tem um bom potencial de desempenho superior devido às altas classificações de impulso, Valor GF e crescimento e marcas medianas para lucratividade e força financeira.
Pontuação GF para Synchrony Financial.
Com uma participação de 0,26%, Jeremy Grantham (negociações, portfólio) é o maior da Synchrony acionista guru. Outros investidores guru incluem o CI Select Canadian Equity Fund (negociações, portfólio), Paul Tudor Jones (negociações, portfólio), Joel Greenblatt (negociações, portfólio), Lee Ainslie (negociações, portfólio) e Ray Dalio (negociações, portfólio)’s Bridgewater Associates.
Liberdade global
O investidor aumentou seu Liberty Global (LBTYA, Financeiro) em 706,86%, comprando 84.823 ações. A operação teve um impacto de 2,27% na carteira de ações. Durante o trimestre, as ações foram negociadas a um preço médio por ação de US$ 18,19.
Chou agora detém um total de 96.823 ações, que representam sua nona maior participação com um peso de 2,59%. GuruFocus estima ter ganho 10,34% no investimento até agora.
Chou está segurando a história da Liberty Global.
A empresa de telecomunicações com sede em Londres tem um valor de mercado de US$ 9,82 bilhões; suas ações estavam sendo negociadas em torno de $ 21,07 na segunda-feira com um relação preço-lucro de 7.17, um relação preço-livro de 0,43 e um relação preço-venda de 1,45.
Baseado no Linha de valor GFo estoque parece estar bastante valorizado atualmente.
Linha de valor GF para Liberty Global.
A empresa provavelmente terá um desempenho médio daqui para frente devido à sua Pontuação da FG de 78, impulsionado por uma alta impulso classificação e classificações mais moderadas para os outros quatro critérios.
Pontuação GF para Liberty Global.
David Herro (negociações, portfólio) é a maior empresa acionista guru com uma participação de 2,87%. A Liberty Broadband também está sendo mantida por Seth Klarman (negociações, portfólio), Dodge & Cox, firma de Simons, Marks and Grantham.
Produtos Florestais Resolutos
Chou cortou sua participação na Resolute Forest Products (RFP, Financeiro) em 86,84%, despejando 1,73 milhão de ações. A transação impactou a carteira de ações em -24,71%. As ações foram negociadas a um preço médio de $ 20,93 por ação durante o trimestre.
Ele agora detém um total de 261.460 ações, que ocupam 7,98% da carteira de ações. Continua sendo sua segunda maior participação. GuruFocus diz que Chou ganhou 0,37% no investimento de longa data.
Chou está segurando a história da Resolute Forest Products.
Com sede no Canadá, o fabricante de celulose e papel tem um valor de mercado de US$ 1,69 bilhão; suas ações estavam sendo negociadas em torno de $ 22,02 na segunda-feira com um relação preço-lucro de 4.05, um relação preço-livro de 0,80 e um relação preço-venda de 0,46.
O Linha de valor GF sugere que o estoque está significativamente supervalorizado atualmente.
Linha de Valor GF para Produtos Florestais Resolutos.
Com um Pontuação da FG de 66, a empresa tem baixo potencial de desempenho com base em um alto força financeira classificação, moderado lucratividade, crescimento e impulso fileiras e baixas Valor GF.
Pontuação GF para Produtos Florestais Resolutos.
Com uma participação de 39,77%, Prem Watsa (negociações, portfólio) é a maior empresa da Resolute Forest Products acionista guru. Grantham, Donald Smith & Co., a firma de Simons e vários outros gurus também têm posições no estoque.
Berkshire Hathaway
O investimento do guru em ações Classe A da Berkshire Hathaway (BRK.A, Financeiro) foi travada em 20%, vendendo 20 ações. A operação teve um impacto de -5,82% na carteira de ações. Durante o trimestre, as ações foram negociadas por um preço médio de $ 448.762 cada.
Chou passou a deter, no total, 80 ações, que representam a sua maior participação com um peso de 53,01%. GuruFocus descobriu que ganhou 158,73% sobre o investimento ao longo de sua vida útil.
Chou está segurando a história da Berkshire Hathaway.
O conglomerado de seguros liderado por Buffett, com sede em Omaha, Nebraska, tem um valor de mercado de US$ 668,49 bilhões; suas ações Classe A estavam sendo negociadas em torno de $ 459.718 na segunda-feira com um relação preço-livro de 1,48 e um relação preço-venda de 2,66.
De acordo com Linha de valor GFo estoque está modestamente supervalorizado atualmente.
Linha de valor GF para Berkshire Hathaway.
O Pontuação da FG de 88 significa que a empresa tem um bom potencial de superação. Apesar de receber altas classificações para três dos critérios, o força financeira classificação era mais moderada e o Valor GF estava baixo.
Pontuação GF para Berkshire Hathaway.
tom russo (negociações, portfólio) é o maior acionista guru das ações Classe A da Berkshire com uma participação de 0,18%. Chris Davis (negociações, portfólio), Tom Gayner (negociações, portfólio), Primeiro Investimento Águia (negociações, portfólio), Tweedy Browne (negociações, portfólio) e muitos outros gurus também possuem ações.
Negociações adicionais e composição de portfólio
Durante o trimestre, Chou também comprou investimentos na CI Financial Corp. (CIXXF, Financeiro) e Methanex Corp. (MEOH, Financeiro) e vendeu tudo do JPMorgan Chase
JPM
GS
A carteira de ações de $ 71 milhões do guru, que é composta por 18 ações, é fortemente investida no setor de serviços financeiros em 69,93%.
Visão geral da carteira de ações da Chou por setor.
Divulgações
Eu/nós não temos posições nas ações mencionadas e não temos planos de comprar novas posições nas ações mencionadas nas próximas 72 horas.
