Ações do S&P 500 para negociação em julho

Nos últimos 50 anos, a sazonalidade e a força relativa provaram ser valiosas no gerenciamento de portfólio bem-sucedido. A sazonalidade é muito eficaz com a maioria das ações. Por exemplo, Archer Daniels Midland
ADM
aumentou 80% do tempo nos últimos 42 anos, de agosto a dezembro. Manter as ações de janeiro a julho provou ser um empecilho para qualquer carteira. É claro que nem todas as ações apresentam esse alto nível de sazonalidade. O monitoramento de perto da força relativa é vital se um portfólio for exceder seu benchmark. Essa abordagem utiliza duas telas para classificar as ações por ambas as medidas.

Os testes nas ações da Dow Jones Industrial 30 foram bem-sucedidos. Nos últimos 30 meses, os estoques comprados subiram cerca de 50% acima das vendas a descoberto e 30% acima do DJIA.

Em junho, as operações compradas retornaram em média -4,25% contra uma variação de -6,71% no DJIA ante um retorno de -11,09% para as vendas vendidas.

Para o mês de julho, o conceito de ciclo/força relativa é aplicado aos constituintes do S&P 500. Primeiro, as ações do S&P 500 com pelo menos 30 anos de dados de preços são classificadas do melhor ao pior, calculando o retorno esperado naquele mês. As principais ações foram selecionadas como se segue. Os melhores desempenhos tradicionais do mês foram então selecionados para força relativa por uma medida única que classifica por vários períodos de tempo relevantes. As que passam nas duas telas são as compras do mês. As ações com desempenho mensal fraco e desempenho relativo fraco são vendas a descoberto para o mês.

A tela do mês é apresentada abaixo mostrando as ações mais bem classificadas. Essa nova tela combina a classificação sazonal de julho na coluna 2 e a classificação de força relativa na coluna 3. A classificação combinada está na última coluna. Podemos ver que o Amfenol
APH
está classificado em décimo nono e quinto, respectivamente, e número um no geral.

Potenciais desempenhos mais fortes nas ações S&P no mês de julho

Potenciais desempenhos mais fracos no S&P no mês de julho

Das mais fortes, essas ações mostram forte força relativa e são consideradas compras para o mês:

Amfenol

Baxter Travenol

Biogen
BIIB

Medtroni
MDT
c

Companhias Aéreas do Sudoeste
LUV

Em relação aos mais fracos, esses estoques mostram força relativa em declínio e são vendas a descoberto adequadas:

Recursos de intervalo
RRC

constelação
DAG
Marcas

Corning

Grupo Omnicrom

Pentair